PERAN ALGORITMA DAN KECERDASAN BUATAN DALAM MEMICU DAN MEMPERCEPAT SPEKULASI PASAR.

Abstract

Latar belakang penelitian ini adalah peningkatan penggunaan algoritma perdagangan dan kecerdasan buatan dalam pasar keuangan global, yang secara fundamental mengubah dinamika spekulasi. Meskipun teknologi ini menawarkan efisiensi dan kecepatan, ada kekhawatiran yang berkembang mengenai potensi mereka untuk mempercepat pergerakan harga yang tidak rasional dan bahkan memicu gelembung spekulatif atau flash crash. Penelitian ini bertujuan untuk menganalisis peran krusial algoritma dan kecerdasan buatan dalam memicu dan mempercepat fenomena spekulasi pasar, mengeksplorasi bagaimana strategi perdagangan algoritmik dapat menciptakan siklus umpan balik positif yang memperkuat tren harga, terlepas dari fundamental ekonomi yang mendasari. Metode yang digunakan meliputi pemodelan simulasi pasar berbasis agen, analisis data perdagangan frekuensi tinggi, dan tinjauan literatur komprehensif tentang teori pasar mikrostruktur dan perilaku algoritmik. Hasil dan pembahasan diharapkan dapat mengidentifikasi mekanisme spesifik di mana algoritma memperkuat volatilitas, seperti melalui perdagangan momentum atau arbitrase latensi, serta menyoroti risiko sistemik yang muncul dari interkonektivitas antar algoritma. Penelitian ini juga akan membahas implikasi regulasi untuk mengelola risiko yang ditimbulkan oleh perdagangan algoritmik, serta memberikan rekomendasi bagi pelaku pasar untuk memahami dan beradaptasi dengan lanskap pasar yang semakin didominasi oleh mesin.